considéralo lo contrario de » poner todos sus huevos en una canasta.»La asignación de sus inversiones entre diferentes clases de activos es una estrategia clave para minimizar su riesgo y potencialmente aumentar sus ganancias.
la asignación de activos significa distribuir sus inversiones entre varias clases de activos. En términos generales, eso significa una mezcla de acciones, bonos y efectivo o valores del mercado monetario.,
dentro de estas tres clases hay subclases:
El objetivo de asignar sus activos es minimizar el riesgo mientras cumple con el nivel de rendimiento que espera. Para lograr ese objetivo, debe conocer las características de riesgo-rendimiento de las diversas clases de activos., La siguiente figura compara el riesgo y el rendimiento potencial de algunos de ellos:
Acciones tienen el mayor potencial de rentabilidad, pero también la de mayor riesgo. Los bonos del Tesoro tienen el riesgo más bajo porque están respaldados por el Gobierno de los Estados Unidos, pero también proporcionan el rendimiento más bajo.
Esta es la compensación riesgo-retorno. Las opciones de alto riesgo son más adecuadas para los inversores que tienen una mayor tolerancia al riesgo., Es decir, pueden aceptar amplias oscilaciones en los precios de mercado. Un inversor más joven con una cuenta de inversión a largo plazo puede esperar recuperarse a tiempo. Una pareja que se acerca o está jubilada puede no querer poner en peligro su riqueza acumulada.
la regla general es que un inversor debe reducir gradualmente la exposición al riesgo a lo largo de los años, con el fin de llegar a la jubilación con una cantidad razonable de dinero guardado en inversiones seguras.
Acciones tienen el mayor potencial de rentabilidad, pero también la de mayor riesgo., Los bonos del Tesoro tienen el riesgo más bajo, pero proporcionan el rendimiento más bajo.
Esta es la razón por la diversificación a través de la asignación de activos es importante. Cada inversión tiene sus propios riesgos y fluctuaciones del mercado. La asignación de activos aísla toda su cartera de los altibajos de una sola acción o clase de valores.
por lo tanto, mientras que parte de su cartera puede contener valores más volátiles que ha elegido por su potencial de mayores rendimientos, la otra parte de su cartera se dedica a activos más estables.,
Como cada clase de activo tiene su propio nivel de rendimiento y riesgo, los inversores deben considerar su tolerancia al riesgo, objetivos de inversión, horizonte temporal y dinero disponible para invertir como la base de su composición de activos. Todo esto es importante ya que los inversores buscan crear su cartera óptima.
los inversores con un horizonte de tiempo largo y sumas más grandes para invertir pueden sentirse cómodos con Opciones de alto riesgo y alto rendimiento. Los inversores con sumas más pequeñas y períodos de tiempo más cortos pueden preferir asignaciones de bajo riesgo y bajo rendimiento.,
para facilitar el proceso de asignación de activos a los clientes, muchas empresas de inversión crean una serie de carteras modelo, cada una compuesta de diferentes proporciones de clases de activos. Cada cartera satisface un nivel particular de tolerancia al riesgo del inversor. En general, estas carteras modelo varían de conservadoras a muy agresivas.,
modelo Conservador carteras generalmente destinar un gran porcentaje del total de la menor riesgo de valores tales como la renta fija y mercado monetario.
el objetivo principal de una cartera conservadora es proteger el valor principal de su cartera. Es por eso que estos modelos a menudo se conocen como «carteras de preservación de capital.,»
incluso si usted es muy conservador y está tentado a evitar el mercado de valores por completo, cierta exposición a las acciones puede ayudar a compensar la inflación. Puede invertir la porción de capital en compañías de primera línea de alta calidad o en un fondo de índice.,
una cartera moderadamente conservadora funciona para el inversor que desea preservar la mayor parte del valor total de la cartera, pero está dispuesto a asumir algún riesgo para la protección contra la inflación. Una estrategia común dentro de este nivel de riesgo se llama «ingresos corrientes.»Con esta estrategia, usted elige valores que pagan un alto nivel de dividendos o pagos de cupones.,
las carteras modelo moderadamente agresivas a menudo se denominan carteras equilibradas, ya que la composición de los activos se divide casi por igual entre valores de renta fija y acciones. El equilibrio es entre el crecimiento y los ingresos., Dado que las carteras moderadamente agresivas tienen un nivel de riesgo más alto que las carteras conservadoras, esta estrategia es la mejor para los inversores con un horizonte temporal más largo (generalmente más de cinco años) y un nivel medio de tolerancia al riesgo.
Las carteras agresivas consisten principalmente en acciones, por lo que su valor puede fluctuar ampliamente del día a día., Si tiene una cartera agresiva, su objetivo principal es lograr un crecimiento de capital a largo plazo. La estrategia de una cartera agresiva a menudo se llama una estrategia de» crecimiento de capital». Para proporcionar diversificación, los inversores con carteras agresivas generalmente agregan algunos valores de renta fija.
Muy agresivo carteras consiste casi enteramente de las poblaciones., Con una cartera muy agresiva, su objetivo es un fuerte crecimiento de capital en un largo horizonte de tiempo. Dado que estas carteras tienen un valor considerable, el valor de la cartera variará ampliamente a corto plazo.
estas carteras modelo y las estrategias que van con ellas pueden ofrecer solo una guía suelta. Puede modificar las proporciones para adaptarse a sus propias necesidades de inversión individuales., La forma en que afine los modelos anteriores depende de sus futuras necesidades financieras de capital y del tipo de inversor que sea.
por ejemplo, si le gusta investigar sus propias empresas y dedicar tiempo a la selección de acciones, probablemente dividirá aún más la porción de acciones de su cartera en subclases de acciones. Al hacerlo, puede lograr un potencial de riesgo-retorno especializado dentro de una parte de su cartera.,
Además, el porcentaje de la cartera que dedique a efectivo e instrumentos del mercado monetario dependerá de la cantidad de liquidez y seguridad que necesite.
si necesita inversiones que se puedan liquidar rápidamente o si desea mantener el valor actual de su cartera, puede considerar colocar una porción mayor de su cartera de inversiones en un mercado monetario o valores de renta fija a corto plazo.,
aquellos inversores que no tengan problemas de liquidez y tengan una mayor tolerancia al riesgo tendrán una porción más pequeña de su cartera dentro de estos instrumentos.
mientras decide cómo asignar su cartera, puede elegir una de varias estrategias básicas de asignación. Cada uno ofrece un enfoque diferente basado en el marco de tiempo, los objetivos y la tolerancia al riesgo del inversor.
una vez que su cartera esté en funcionamiento, es importante realizar una revisión periódica., Eso incluye una consideración de cómo su vida y sus necesidades financieras han cambiado. Considere si es hora de cambiar la ponderación de sus activos.
incluso si sus prioridades no han cambiado, es posible que su cartera necesite reequilibrarse. Es decir, si una cartera moderadamente agresiva acumuló muchas ganancias de las acciones recientemente, podría mover parte de esas ganancias a inversiones más seguras en el mercado monetario.
la asignación de activos es un principio fundamental de inversión que ayuda a los inversores a maximizar las ganancias al tiempo que minimiza el riesgo., Las diferentes estrategias de asignación de activos descritas anteriormente abarcan una amplia gama de estilos de inversión, adaptándose a diferentes niveles de tolerancia al riesgo, plazos y objetivos.
una vez que haya elegido una estrategia de asignación de activos que sea adecuada para usted, recuerde revisar su cartera periódicamente para asegurarse de que está manteniendo su asignación prevista y sigue en camino hacia sus objetivos de inversión a largo plazo.,
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