Im letzten Jahrzehnt gab es keinen Mangel an Berichterstattung über Subprime-Hypotheken, wie Kommentatoren und Analysten diskutiert und diskutiert die Risiken und Belohnungen, die sie für Kreditnehmer und Kreditgeber darstellen, die sie ausgeben. Bei allen Themen (und Pixeln), die dem Thema gewidmet sind, besteht immer noch keine allgemeine Übereinstimmung darüber, was „Subprime-Hypothek“ bedeutet., Hier ist unser bester Schuss auf eine Definition:
Subprime-Hypotheken sind Hauskredite für und an Kreditnehmer mit niedrigeren Kredit-Scores und/oder schlechte Bonität vermarktet. Experian charakterisiert Subprime-Kreditnehmer als solche mit FICO® – Scores zwischen 580 und 669, aber Kreditgeber in verschiedenen Teilen des Landes definieren Subprime unter Verwendung verschiedener Kredit-Score – „Cut-Offs“ zusammen mit anderen Maßnahmen der Kreditwürdigkeit.
Eine Sache, auf die sich Kreditgeber einigen, ist, dass Kandidaten für Subprime-Hypotheken wahrscheinlich Zahlungen oder Zahlungsausfälle bei ihren Krediten verpassen als Kreditnehmer mit besseren Krediten., Und weil Subprime-Kreditnehmer als größere Rückzahlungsrisiken angesehen werden, berechnen Kreditgeber ihnen in der Regel höhere Zinssätze und Gebühren.
Die Formen, die diese höheren Preise annehmen, können je nach Darlehenstyp variieren, aber alle Subprime-Hypotheken haben einige gemeinsame Attribute:
- Hohe Abschlusskosten. Kreditgeber kompensieren das Risiko der Kreditvergabe an Kreditnehmer mit schlechten Krediten durch das Sammeln hoher Vorauszahlungen. Originationsgebühren von 10% oder mehr waren vor der Finanzkrise keine Seltenheit, aber die Vorschriften haben sie zurück in den Bereich gewählt.
- Hohe Zinsen., Die Zinssätze für Subprime-Hypotheken sind in der Regel um mehrere Punkte höher als bei herkömmlichen Hypotheken — ein Unterschied, der Sie während der Laufzeit des Darlehens Zehntausende von Dollar kosten kann.,
Arten von Subprime-Hypotheken
Hier sind drei Arten von nichtkonventionellen Subprime-Hypotheken, denen Sie begegnen können, wenn Ihr Kredit weniger als optimal ist:
Adjustable Rate Mortgages (ARMs)
Das bei weitem häufigste Subprime-Wohnungsbaudarlehen ist die Adjustable Rate Mortgage (ARM), die mit einem erschwinglichen Zinssatz beginnt und dann zu einem „Floating“ Zinssatz übergeht, der an einen veröffentlichten Zentralbankzinssatz gebunden ist, einjähriger London Inter-Bank Offer Rate (LIBOR)., Diese Verschiebung kann die monatlichen Zahlungen erheblich erhöhen, die Haushalte belasten und die Haushaltsfinanzen erheblich unvorhersehbar machen. Diese Faktoren tragen sicherlich zu den relativ hohen Ausfallraten bei, die für Subprime-Hypotheken typisch sind.
Langfristige Hypotheken
Diese Darlehen haben Tilgungsfristen von 40 Jahren (480 Monate) oder sogar 50 Jahren (600 Monate) anstelle der 30 Jahre (360 Monate), die mit herkömmlichen Hypotheken verbunden sind.,
Bei vergleichbaren Zinssätzen kann eine Kreditlaufzeit von 33% bis 67% länger als bei einer herkömmlichen Hypothek zehn oder sogar Hunderttausende von Dollar über die Laufzeit des Darlehens kosten. Und natürlich sind die Zinssätze für Subprime-Hypotheken nicht vergleichbar mit denen herkömmlicher Hypotheken — sie sind in der Regel höher, so dass die lange Rückzahlungsfrist einen noch größeren Stich hat.,
Zinsgünstige Hypotheken
Bei einer zinsgünstigen Hypothek hat der Kreditnehmer während des ersten Teils der Rückzahlungsfrist (in der Regel 5 bis 7 Jahre) die Möglichkeit, nur die für das Darlehen fälligen Zinsen zu zahlen (ohne Kapital zurückzuzahlen). Am Ende dieses Zeitraums kann der Kreditnehmer das Darlehen oder die Refinanzierung verlängern und mit der Tilgung des Kapitals beginnen.
Die APRs sind in der Regel um einen halben Punkt oder mehr höher bei Nur-Zinsen-Hypotheken als bei vergleichbaren Krediten; und Nur-Zinsen-Darlehen sind oft auch mit Originationsgebühren verbunden, die noch steiler sind als bei anderen Subprime-Krediten.,
Diese Art von Hypothek funktioniert in der Regel am besten für Kreditnehmer, die die Option nur für Zinszahlungen als Notfalloption verwenden. Diese Kreditnehmer leisten routinemäßig volle Kapital-und Zinszahlungen und leisten reduzierte Zinszahlungen nur für Monate mit unerwarteten Ausgaben. Kreditnehmer, die die Nur-Zinsen-Zahlungsoption ausüben, haben ein höheres Verlustrisiko als herkömmliche Hypothekeninhaber, wenn sie gezwungen sind, das Haus in einem Zeitraum von flachen oder fallenden Immobilienwerten zu verkaufen.,
Für beste Ergebnisse mit Subprime-Hypotheken
Der Drang, ein Haus zu kaufen, ist stark, und der Wunsch, den Deal—jeden Deal—zu besiegeln, der diese Schlüssel in Ihre Hand legt, kann schwer zu widerstehen sein. Wenn ein Subprime-Darlehen Ihr einziger Weg zu diesem Ziel ist, beachten Sie, dass hohe Vorlaufkosten, steile Zinssätze und die Unvorhersehbarkeit von Krediten Subprime-Hypotheken für viele Kreditnehmer gefährlich machen., Erwägen Sie, nach Alternativen zu suchen, bevor Sie sich in dieser Zeile anmelden:
- Kaufen Sie mit mehreren Kreditgebern ein; Jeder definiert Subprime anders, und Sie können sich für einen Prime-Kredit mit einem Kreditgeber qualifizieren, auch wenn andere nur Subprime-Kredite anbieten.
- Fragen Sie die Kreditgeber, ob Sie sich für eine FHA-Hypothek qualifizieren, und verfolgen Sie diese anstelle eines Subprime-Darlehens. Wenn Sie ein veteran sind, untersuchen VA-Darlehen.
- Erwägen Sie, für ein weiteres Jahr zu mieten und daran zu arbeiten, Ihren Kredit-Score aufzubauen. Erwägen Sie, gemeinnützige Kreditberatungsdienste zu nutzen, um bei diesen Bemühungen zu helfen.,
Wenn Sie alle Vor-und Nachteile abgewogen haben und dennoch ein Subprime-Darlehen verfolgen möchten, sollten Sie die Refinanzierung zu einem Ziel machen. Eine beliebte Strategie für Subprime-Hypotheken besteht darin, sich lange vor Ablauf der Laufzeit des Subprime-Darlehens zu refinanzieren (und idealerweise, bevor die Zinssätze steigen und die monatlichen Zahlungen steigen). Dies beinhaltet die Aufnahme einer neuen konventionellen Hypothek mit besseren Kreditbedingungen und deren vollständige Tilgung des Subprime-Darlehens.
Dieser Ansatz kann fruchtbar sein, aber es ist ratsam, mit der Planung zu beginnen, sobald Sie den Subprime-Kredit aufnehmen., Hier sind einige Richtlinien zu beachten.
- Sie benötigen eine bessere Kreditwürdigkeit, um sich in fünf oder zehn Jahren für bessere Kreditkonditionen zu qualifizieren, und die Auszahlung Ihres Subprime-Darlehens kann helfen, solange Sie mit Ihren Zahlungen Schritt halten und sie jeden Monat pünktlich machen.
- Denken Sie daran, dass Sie eine Anzahlung und Abschlusskosten für die neue Hypothek haben, und Schritte unternehmen, um sicherzustellen, dass Sie sie haben, wenn die Zeit kommt. Wenn Ihr Einkommen und Ihr Immobilienwert stetig steigen, können diese Dinge für sich selbst sorgen, aber keines dieser Dinge ist garantiert.,
- Stellen Sie sicher, dass Ihre Eigenschaft gepflegt wird, damit sie ihren Wert behält. Selbst wenn Sie vorhaben, nach der Refinanzierung dort zu bleiben, tun Sie so, als würden Sie das Haus verkaufen und es in Fichtenzustand haben, wenn Sie das neue Darlehen beantragen.
Subprime-Hypotheken sind nicht jedermanns Sache, und in einer idealen Welt sind sie nicht für Sie. Versuchen Sie, um sie herum zu navigieren, und wenn Sie sich entscheiden, eine zu bekommen, kennen Sie die Risiken und lenken Sie sorgfältig.
Leave a Reply