När du letar efter ett nytt kontroll-eller sparkonto, ett lån eller en kredit har du fler val än bara de otaliga lokala och nationella banker som konkurrerar om ditt företag. Ett ofta förbisett alternativ för dessa typer av produkter är credit union, som erbjuder många av samma typer av finansiella produkter och tjänster som du kan få på en bank.
men vad exakt är en kreditunion, och hur skiljer det sig från en traditionell bank?, Även om både banker och kreditföreningar har liknande erbjudanden, finns det några viktiga skillnader att göra mellan dessa två typer av institutioner.
att förstå skillnaden mellan banker och kreditföreningar kan hjälpa dig att fatta de bästa besluten för dig och din familj. Här är vad du behöver veta om hur bankerna jämför med kreditföreningar, så att du kan hitta det bästa hemmet för dina pengar.
vinstdrivande kontra ideell
det som gör banker och kreditföreningar olika från varandra är deras vinststatus., Bankerna är vinstdrivande, vilket innebär att de antingen är privatägda eller börsnoterade, medan kreditföreningar är ideella institutioner. Denna vinstdrivande jämfört med icke-vinstdrivande uppdelning är orsaken till skillnaden mellan de produkter och tjänster varje typ av institution erbjuder.
en Credit union ägs av dess medlemmar, eftersom Institutet faktiskt är inrättat som ett kooperativ. Kreditföreningar öppnar vanligtvis medlemskap för personer som delar ett gemensamt band, som den bransch de är anställda i, samhället de lever i, deras tro eller deras medlemskap i en annan organisation., Dessutom, som en ideell, är kreditföreningar också i allmänhet befriade från federala skatter, och vissa kreditföreningar får även subventioner från de organisationer som de är anslutna till. Detta innebär att kreditföreningar inte behöver oroa sig för att göra vinster för aktieägarna.
det är kreditunionens uppdrag att ge sina medlemmar de bästa villkoren som den har råd med för sina finansiella produkter. Detta innebär att medlemmar i allmänhet får lägre priser på lån, betala färre (och lägre) avgifter och tjäna högre APYs på sparprodukter än bankkunder gör.,
banker är å andra sidan i affärer för att göra vinst. Detta innebär att bankerna är inriktade på att göra denna vinst, snarare än att specifikt fokusera på kontoinnehavarnas behov. Detta är en av anledningarna till att du ofta kommer att finna att bankerna tar ut mer avgifter, och i högre takt, än kreditföreningar gör. Räntorna på utlåning tenderar också att vara högre hos banker, medan deras APYs på sparprodukter tenderar att vara lägre.
Varför välja en Bank?,
även om det faktum att kreditföreningar inte är vinstdrivande och medlemsfokuserade kan få dem att låta som den tydliga vinnaren jämfört med banker, finns det ett antal skäl till varför konsumenterna kan välja banker.
för att starta är bankerna öppna för alla konsumenter som är intresserade av en produkt eller ett konto, förutsatt att konsumenten inte har en dålig bankhistorik. Kreditföreningar är endast öppna för medlemmar, och du kan inte vara berättigad till medlemskap om du eller en medlem av ditt hushåll inte tillhör samhället som betjänas av kreditunionen., Detta gör bankerna ett enklare val för många konsumenter som saknar någon specifik tillhörighet med en gemenskap som betjänas av en Credit union, även om vissa kreditföreningar tillåter dig att bli medlem helt enkelt genom att betala en nominell medlemsavgift.
banker har i allmänhet fler filialer och bankomater tillgängliga jämfört med kreditföreningar. Denna extra bekvämlighet gör det lättare att komma åt dina pengar från en bank, eftersom du kanske kan hitta filialer och bankomater i hela din stad, stat och till och med rikstäckande., Med detta sagt samarbetar kreditföreningar ofta med andra co-ops för att ge ytterligare filialtillgänglighet och tillgång till avgiftsfria bankomater rikstäckande.
banker överträffar vanligtvis kreditföreningar när det gäller finansiell teknik. När det gäller vinstinstitut har bankerna pengar att investera i saker som mobila bankappar, som har blivit allt viktigare i en 24/7 Värld. Medan många kreditföreningar har arbetat för att öka sitt spel när det gäller tjänster som mobile check deposit och banking apps, tenderar de inte att fungera i framkant av teknik, som många banker gör.,
slutligen, medan både banker och kreditföreningar erbjuder många av samma typer av produkter, kommer bankerna sannolikt att erbjuda ett mycket bredare utbud av alternativ. Till exempel erbjuder inte alla kreditföreningar kommersiella lån, även om sådana lån är en vanlig del av bankerbjudanden. Kreditkort som erbjuds genom banker är också sannolikt att ge fler och större förmåner till kortinnehavare jämfört med kreditkort union kort, som tenderar att vara lite mer nakna ben.
Varför välja en Credit Union?
som ett kooperativt finansiellt institut sätter en kreditunion sina medlemmar först., Detta innebär att kreditföreningar är kända för sin utmärkta kundservice. När en medlem går in i en kredit union gren, de kan i allmänhet förvänta sig att få personlig uppmärksamhet och ett åtagande att få sina behov uppfyllda. Dessutom är ditt medlemskap i en Credit union bra för livet, även om du lämnar organisationen eller samhället som betjänas av credit union.
kreditföreningar ger också sina medlemmar nödvändig finansiell utbildning som en del av sina tjänster., Förutom de typer av online-artiklar och verktyg som du kan hitta på många bank webbplatser, många kreditföreningar erbjuder också i-person seminarier om viktiga finansiella ämnen, såsom att hantera kreditkort, förhindra identitetsstöld, köpa ett hem, planering för pensionering eller estate planering.
den största fördelen för kreditföreningar är finansiell. En rapport från Credit Union National Association (CUNA) fann att den genomsnittliga årliga ekonomiska förmånen för en enda kredit union medlem i 2018 var $85. För hushållen var den förmånen $ 178.,
Så hur ser den genomsnittliga kreditmedlemmen på sådana förmåner? Till att börja med kommer eventuella vinster som kreditunionen ser att delas ut till sina medlemmar på ett av två sätt: antingen genom att tjäna ränta på sina inlåningskonton eller genom att regelbundet få utdelningskontroller.
dessutom innebär det faktum att kreditföreningar inte är vinstdrivande också att de ofta inte har några minsta saldobehov, lägre insättningskrav för att öppna konton och lägre övertrassering, icke-tillräckliga fond-och ATM-avgifter., Slutligen, du kommer sannolikt att få lägre räntor på lån från en Credit union, jämfört med en bank.
FDIC vs. NCUA
en vanlig oro för kreditföreningar är att de inte är försäkrade av Federal Deposit Insurance Corporation, eller FDIC. Men även om kreditföreningar är inte föremål för FDIC försäkring, Kongressen Credit Union National Administration (NCUA) 1970 för att försäkra insättningar i kreditinstitut unionens räkenskaper.,
FDIC är en statlig myndighet som tillhandahåller insättningsförsäkring för upp till $250,000 per insättare, per försäkrad bank, för varje kontoägandekategori. Om din bank skulle misslyckas eller få slut på pengar, kommer FDIC att betala kontoinnehavare de pengar de ska betalas från kontona i den misslyckade banken. FDIC insurance har funnits sedan 1933 för att förhindra den typ av banklöpningar och panik som inträffade när banker misslyckades på 1920-talet och början av 1930-talet.
före 1970 och skapandet av NCUA hade credit union-medlemmar ingen sådan försäkring om deras finansinstitut plötsligt skulle lägga sig., Liksom FDIC försäkring, NCUA försäkring garanterar upp till $ 250,000 per aktie ägare, per försäkrad Credit union, för varje konto ägarkategori, bör credit union stänga eller gå in conservatorship.
alla federala kreditföreningar och de flesta statliga kreditföreningar är försäkrade av NCUA. På NCUA webbplats, du kan se om din credit union omfattas, och NCUA-försäkrade kreditföreningar alltid framträdande visa sin försäkring status på skyltning i sina filialer.
fördelar och nackdelar
vilket finansinstitut kommer att passa bättre för dig och din familj-en bank eller en kreditunion?,
att göra rätt val för dina pengar
medan banker och kreditföreningar erbjuder ett antal av samma produkter och tjänster, de är inte samma. För konsumenter som behöver rikstäckande bekvämlighet, enkel tillgång till mobilbank och ett brett utbud av olika produkter kan en bank vara den bättre insatsen. Men konsumenter som behöver lägre priser och avgifter, högre APYs, en personlig touch när det gäller kundservice och tillgång till utmärkta, gratis finansiell utbildning kan göra bättre med en credit union.
Leave a Reply