Når du er på jakt etter en ny brukskonto eller sparekonto, et lån eller en linje av kreditt, har du flere valg enn bare de utallige lokale og nasjonale banker som konkurrerer for bedriften. En ofte oversett muligheten for slike produkter er credit union, som tilbyr mange av de samme typer av finansielle produkter og tjenester som du kan få hos en bank.
Men hva er egentlig en credit union, og hvordan er det forskjellig fra en tradisjonell bank?, Selv om både banker og kreditt fagforeninger har tilsvarende tilbud, er det noen viktige forskjeller å gjøre mellom disse to typer av institusjoner.
Forstå forskjellen mellom banker og kreditt fagforeninger kan hjelpe deg med å ta de beste beslutninger for deg og din familie. Her er hva du trenger å vite om hvordan banker i forhold til kreditt fagforeninger, slik at du kan finne det beste hjemmet for pengene.
For-Profit vs. non-profit
Hva gjør banker og kreditt fagforeninger forskjellige fra hverandre er deres fortjeneste status., Bankene er for-profit, noe som betyr at de enten er privateid eller børsnotert, mens kreditt fagforeninger er ideelle institusjoner. Denne for-profit vs. ikke-for-profit deler er årsaken til forskjellen mellom produkter og tjenester hver type av institusjonen tilbyr.
En credit union, som er eid av sine medlemmer, siden institusjonen er faktisk satt opp som et samarbeidsprosjekt. Kreditt fagforeninger vanligvis åpne for medlemskap for personer som deler et felles bånd, slik som den bransjen de er ansatt i, samfunnet de lever i, sin tro eller sitt medlemskap i en annen organisasjon., I tillegg, som en ideell organisasjon, kreditt fagforeninger er også generelt fritatt for føderale skatter og avgifter, og noen kreditt fagforeninger selv mottar tilskudd fra organisasjoner som de er tilknyttet. Dette betyr kreditt fagforeninger trenger ikke å bekymre deg om å gjøre profitt for aksjonærene.
Det er credit union har som oppgave å gi sine medlemmer med de beste betingelsene kan det råd for sine finansielle produkter. Dette betyr at medlemmer generelt få lavere priser på lån, betale færre (og lavere) avgifter og tjene høyere APYs på besparelser produkter enn bank kunder.,
Banker, på den annen side, er i virksomhet til å gjøre en fortjeneste. Dette betyr at bankene er fokusert på å gjøre at inntekter, heller enn spesielt sentrering på behovene til en konto. Dette er en av grunnene til at du vil ofte finne at bankene tar mer betalt avgifter, og det til en høyere pris, enn kreditt fagforeninger gjøre. Renter på utlån har også en tendens til å være høyere i bankene, mens deres APYs på besparelser produkter har en tendens til å være lavere.
Hvorfor Velge en Bank?,
Mens det faktum at kreditt fagforeninger er ikke-for-profit medlem-fokuserte kan få dem til å høres ut som den klare vinneren i forhold til banker, det er en rekke grunner til at forbrukerne kan velge banker.
for Å starte, bankene er åpne til alle forbrukere som er interessert i et produkt eller en konto, forutsatt at forbrukeren ikke har en » dårlig bank historie. Kreditt fagforeninger er kun åpne for medlemmer, og du kan ikke være kvalifisert for medlemskap hvis du eller et medlem av din husholdning ikke hører til i samfunnet tjent med credit union., Dette gjør bankene et enklere valg for mange forbrukere som mangler noen bestemt tilknytning til et fellesskap servert av en credit union, selv om noen kreditt fagforeninger kan du bli medlem, ganske enkelt ved å betale en symbolsk medlemsavgift.
Bankene generelt har flere filialer og Minibanker, som i forhold til kreditt fagforeninger. Denne ekstra bekvemmelighet gjør det enklere å få tilgang til pengene fra en bank, siden du kan være i stand til å finne filialer og Minibanker i hele city, state, og selv over hele landet., Når det er sagt, kreditt fagforeninger ofte samarbeider med andre co-ops for å gi ekstra gren tilgjengelighet og tilgang til gebyr-gratis Minibanker over hele landet.
Banker vanligvis overgå kreditt fagforeninger når det gjelder finansielle teknologi. Som for-profit institusjoner, banker har penger til å investere i ting som mobilbank-apper, som har blitt stadig mer viktig i en 24/7 verden. Mens mange kreditt fagforeninger har jobbet for å trappe opp sine spill når det kommer til tjenester som mobil sjekk innskudd og nettbank, apper, at de ikke har en tendens til å operere i forkant av teknologi, så mange banker gjør.,
til Slutt, mens både banker og kreditt fagforeninger tilbyr mange av de samme typer produkter, banker er sannsynlig å tilby et mye bredere spekter av alternativer. For eksempel er ikke alle kredittkort fagforeninger tilbyr kommersielle lån, selv om slike lån er en standard del av bankenes tilbud. Kredittkort som tilbys gjennom bankene er også sannsynlig å gi flere og større fordeler til kunder sammenlignet med credit union kort, som har en tendens til å være litt mer bare-bones.
Hvorfor Velge en Credit Union?
Som en samarbeidende finansinstitusjon, en credit union setter sine medlemmer først., Dette betyr kreditt fagforeninger er kjent for sin gode kundeservice. Når et medlem går inn i en credit union gren, de kan vanligvis forvente å få personlig oppmerksomhet og en forpliktelse til å få sine behov oppfylt. I tillegg, ditt medlemskap til en credit union er god for livet, selv om du forlater organisasjonen eller samfunnet tjent med credit union.
Kreditt fagforeninger også gi sine medlemmer med nødvendig økonomisk utdanning som en del av sine tjenester., I tillegg til de typer av online artikler og verktøy som du kan finne på mange bank nettsteder, mange kreditt fagforeninger tilbyr også in-person seminarer på viktige finansielle emner, for eksempel administrasjon kredittkort, unngå identitetstyveri, kjøpe et hjem, planlegging for pensjonisttilværelsen eller eiendom planlegging.
Den største gevinsten til kreditt fagforeninger er økonomisk. En Credit Union National Association (CUNA) rapport fant at gjennomsnittlig årlig økonomisk fordel for en enkelt credit union medlem i 2018 var $85. For husholdningene, som er til fordel var $178.,
Så hvordan gjør den gjennomsnittlige credit union medlem ser slike fordeler har det? Å starte, kan enhver fortjeneste som credit union ser vil bli distribuert til medlemmene i én av to måter: enten ved å tjene renter på sine innskudd kontoer eller ved å motta utbytte sjekker med jevne mellomrom.
I tillegg er det faktum at kreditt fagforeninger er ikke-for-profit betyr også at de ofte har ingen minimum balanse krav, lavere innskudd som trengs for å åpne kontoer og lavere kassekreditt, ikke-tilstrekkelig fond og MINIBANK avgifter., Til slutt, du er sannsynlig å få lavere rente på lån fra en credit union, i forhold til en bank.
FDIC vs. NCUA
En felles interesse om kreditt fagforeninger, er at de ikke er forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation, eller FDIC. Imidlertid, selv om kreditt fagforeninger er ikke underlagt FDIC forsikring, Kongressen opprettet National Credit Union Administrasjon (NCUA) i 1970 for å sikre innskudd i credit union kontoer.,
FDIC er en offentlig etat som gir innskudd forsikring for opp til $250 000 per innskyter per forsikret bank, for hver konto eierskap kategori. Hvis banken skulle svikte eller går tom for penger, FDIC vil betale kontoinnehavere pengene de er på grunn av regnskapet i den mislykkede bank. FDIC forsikring har eksistert siden 1933 for å hindre den slags bank runs og panikken som oppstod når bankene mislyktes på 1920-tallet og tidlig på 1930-tallet.
Før 1970 og etableringen av NCUA, credit union medlemmer hadde ingen slik forsikring bør deres finansinstitusjon brett plutselig., Som FDIC forsikring, NCUA forsikring garanterer opp til $250 000 per aksje eier, per forsikret credit union, for hver konto eierskap kategori, bør credit union i nærheten, eller gå inn conservatorship.
Alle federal credit union, og de fleste statlige kreditt fagforeninger er forsikret av NCUA. På NCUA nettstedet, kan du se om din credit union er dekket, og NCUA forsikret kreditt fagforeninger alltid tydelig vise sin forsikring status på skilting i sine grener.
Fordeler og Ulemper
Som finansinstitusjon vil være en passe bedre for deg og din familie—en bank eller en credit union?,
å Gjøre det Riktige Valget for Din Penger
Mens banker og kreditt fagforeninger tilbyr en rekke av de samme produkter og tjenester, de er ikke det samme. For forbrukere som må landsdekkende praktisk, enkel tilgang til mobilbank og et bredt spekter av ulike produkter, en bank kan være bedre innsats. Men forbrukere som har behov for lavere priser og avgifter, høyere APYs, en personlig touch når det kommer til kundeservice og tilgang til gode, gratis økonomisk utdannelse kan gjøre det bedre med en credit union.
Leave a Reply